Nafarroako Kutxa Fundazioarekin batera, José Luis Arasti Ekonomia eta Ogasuneko kontseilaria eta Garbiñe Ogasun, Kontratazio Publiko eta Giza Baliabideetako zinegotzi ordezkaria izan dira erakundearen inbertsio-politika aurkezteko ekitaldian.
Belaunaldien arteko ekitatearen kontzeptua da Fundazioaren ondarea zaintzeko eta etorkizuneko belaunaldientzako erosteko ahalmenari eusteko aukera ematen duen elementua. Gainera, dokumentu hau egituratzen du etorkizuneko inbertsioetarako gida gisa. Fundazioaren ondarea epe luzera zaintzea da helburua, bere jarduerari eusteko eta, horrela, etorkizunerako konpromiso soziala bermatzeko.
Nafarroako Kutxa Fundazioaren finantza-ondarearen ibilbidearen errepasoa honako datu hauek markatzen dute: 2013an, Fundazioak 181 milioi eurotan baloratutako eta CaixaBanken akzioetan oso kontzentratutako finantza-ondarearekin hasi zuen bere ibilbidea; 2025eko urtarrilaren 1ean, berriz, 312 milioi eurotan baloratuta eta oso dibertsifikatuta dago.
Era berean, urte hauetan, Nafarroako Kutxa Fundazioak 105 milioi euro lortu ditu CaixaBanken akzio horien dibidenduetan. Zifra horiekin, TIR errentagarritasuna % 10,11koa dela esan dezakegu. Balantze horretan, halaber, garrantzitsua da azpimarratzea Fundazioak 148.8 milioi euro inbertitu dituela aldi horretan bere jardueran eta Nafarroako gizartea eraldatzen.
Finantza-ondarea dibertsifikatzeko prozesua
Finantza-ondarearen kontzentrazioa eta ondare hori dibertsifikatu beharra gai garrantzitsua izan da erakundearen azken bi plan estrategikoetan, eta erakundeko patronatuek horretan lan egin dute.
2017tik 2021era bitarteko garaiak Nafarroako Kutxa Fundazioaren II. Plan Estrategikoa du, erakundearen ondarearen dibertsifikazioa elementu garrantzitsu gisa duena, nahiz eta interes-tasen inguruneak CaixaBanken desinbertsioa hastea eragotzi.
2021etik 2024ra bitartean, analisi- eta hausnarketa-prozesu bat finkatu zen, eta Inbertsio Politikaren dokumentua sortu zen. CaixaBanken desinbertsioa eta berrinbertsioa hasteko gida izan da, plan honetan ezarritako parametroen arabera. Merkatuen 2024ko egoerari esker, desinbertsio-prozesua espero baino azkarragoa izan da, eta urtebete pasatxoan egin ahal izan da.
Desinbertsio-prozesu honetako funtsezko eragileekin, hala nola CaixaBankekin, Fundazioaren Babesletzarekin (Nafarroako Gobernua) eta beste finantza-erakunde batzuekin, komunikazio arina eta leiala izatea funtsezkoa izan da prozesu hori ahalik eta ondoen egiteko. Horrela, 2025ean, Nafarroako Kutxa Fundazioak 10,15 milioi akziotan kokatu du bere posizioa CaixaBanken; dibertsifikazio-prozesu horren hasieran 53,6 milioi titulukoa zen.
Nafarroako Kutxa Fundazioaren inbertsio-politika
Dibertsifikazio prozesu horrekin batera, Nafarroako Kutxa Fundazioak bere inbertsioak etorkizunerako egituratzen dituen funtsezko dokumentu bat eskuratzeko lan egin du. Inbertsio-politika da, Fundazioaren inbertsioen erreferentzia-esparrua.
Dokumentu honek Fundazioa antolatzeko modua arautzen du, inbertsioen esparruan jardun ahal izateko; horrek izan ditzakeen arriskuak kuantifikatzen ditu, bai aktibo zehatzetan, bai
